影/掌握這兩個指標 投資可轉債勝率100%

 

新聞節目中心/綜合報導

對於許多投資人來說,可轉債算是相當陌生的金融商品,但今年29歲的鄭詩翰卻能夠靠著投資可轉債,兩年獲利超過千萬,也因此擁有「八年級股神」的封號。他在《雲端好生活》節目中分享,可轉債是一檔進可攻、退可守的標的,且投資風險相較於股票還要低,只要掌握關鍵指標,就算是年輕新手也可以輕鬆進場投資獲利。

鄭詩翰從高中時就開始投資,從10萬元的本錢開始投資權證,歷經兩次破產,在2019年抱著250萬本金投資可轉債,2年後獲利就突破千萬元,靠的就是研究波段走勢,抓到抗跌股,提升獲利空間。「當行情不好的時候,可轉債提供下檔保護,就是價格趨近於面額,你不用擔心會被洗掉;當行情上漲的時候,它就跟著一起上漲。」

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▲投資達人鄭詩翰。(圖/翻攝雲端好生活)

今年五月股市震盪,他因為看好車用電子,便投資界霖可轉債,一個波段就賺進260萬元,他強調,投資可轉債跟股市不一樣,因為偏向中長線布局,因此更要在股災或是股價低檔時進場,看準公司發債的目的以及看好公司前景,buy and hold(買進後持有),等待行情上漲即可賣出獲利。

他建議新手,可以挑選剛上市的可轉債標的,因為通常流動性較佳,或是可以挑選每天成交量在200張以上的標的,再進一步檢視公司的基本面、營收、獲利成長等,買進之後等待,通常都會有不錯的報酬率。相對地,根據過往的操作經驗,他會避開KY開頭以及生技公司所發行的可轉債。

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▲永豐金證券資深經理陳彥璋。(圖/翻攝雲端好生活)

永豐金證券資深經理陳彥璋則強調,投資人可以到「可轉債觀測站」網站上了解可轉債的相關資訊,包括發行日、到期日、流動性等等,甚至可以進一步看公開發行資訊:公司的信評、有無擔保、公司贖回權、賣回權、折溢價,都可以做為投資人的進場觀察指標。

如果是投資老手想要進一步做價差套利,則可以透過在次級市場買進相對股價較低的可轉換債,並借(融)券賣出相對較高的普通股,立即將可轉債轉換為債券換股權利證書,等到變成普通股時,立即辦理現券償還標的普通股,則完成價差交易獲利了結。

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